全球金融市场结构瞬息万变,私募资本已成为一股强大的力量,改变着各行各业,助推投资机会,帮助应对严峻的社会挑战。传统资产管理公司向私募资本领域急剧扩张,融合成为覆盖多资产类型的管理人。
在私募领域,通过私募信贷公司借贷资本显著增加。由于银行面临资本压力,而公开发行融资限制颇多,私募信贷已成为传统资本提供者的有力补充,同时也是企业的重要融资来源。
1、亚太地区的私募信贷
亚太地区有利的宏观经济变化孕育了多样化的增长动力,为私募资本带来大量投资机会。经济的快速增长极大地促进了基础设施、工业化、医疗保健和技术等领域的发展,由此催生了大量投资需求。
亚太地区的市场目前高度依赖本土银行来满足其资金需求,但随着市场的扩张,尤其在东南亚地区,企业的融资需求将自然地转向私募资本和跨境资本提供者,以寻求进一步发展。
许多中小企业、初创公司和家族企业对替代性融资的需求尤为迫切。政府政策和改革亦持续发力,以满足发展目标、改善投资环境。在此背景下,私募信贷在支持经济增长方面的作用将愈发关键。
2、关注ESG和基础设施
随着行业利益相关者日益关注和重视可持续和责任投资,私募信贷基金开始将ESG标准纳入其投资战略和运营流程,以符合全球标准和投资者期望。相关举措可能包括加强对ESG指标和绩效的披露,以提升透明度并满足投资者的要求。
气候风险成为基础设施投资的主要驱动力。气候事件频发,破坏程度日益加剧,因此亟需建立有韧性、可持续的体系加以应对。为此,政府和私人投资者开始赋予相关基础设施项目更高的优先级,以更好地应对这些挑战。
城市化的快速推进和特大城市的不断涌现也对现代基础设施提出了重大需求。具体而言,未来几年,为实现净零排放目标,对基础设施的需求日益增长,私募资本和贷款机构将迎来更多机遇。